三、本次交易对上市公司的影响 ......................................................................................... 16

四、本次重组尚未履行的决策程序 ..................................................................................... 18

五、上市公司控股股东及其一致行动人对本次重组的原则性意见 ................................. 18

六、上市公司的董事、监事、高级管理人员、控股股东及其一致行动人自本次重组复牌

之日起至实施完毕期间的股份减持计划 ..................................................................................... 18

七、本次重组对投资者权益保护的安排 ............................................................................. 18

第三节 重大风险提示 ............................................................................................... 24

一、与本次交易相关的风险 ................................................................................................. 24

二、与交易标的相关的风险 ................................................................................................. 25

三、重组后上市公司相关风险 ............................................................................................. 27

四、其他风险 ......................................................................................................................... 27

第四节 本次交易概况 ............................................................................................... 28

一、本次交易的背景和目的 ................................................................................................. 28

二、本次交易的具体方案 ..................................................................................................... 30

三、本次交易的性质 ............................................................................................................. 32

四、本次交易对上市公司的影响 ......................................................................................... 33

五、本次交易决策过程和批准情况 ..................................................................................... 36

六、本次交易相关方所作出的重要承诺 ............................................................................. 37

第五节 交易各方 ....................................................................................................... 49

一、上市公司基本情况 ......................................................................................................... 49

二、交易对方基本情况 ......................................................................................................... 55

第六节 交易标的 ..................................................................................................... 116

一、基本情况 ....................................................................................................................... 116

二、历史沿革 ....................................................................................................................... 116

三、产权控制关系 ............................................................................................................... 129

四、主要资产权属、对外担保以及主要负债、或有负债情况 ....................................... 131

五、违法违规情况 ............................................................................................................... 148

六、最近三年主营业务发展情况 ....................................................................................... 148

七、报告期经审计的主要财务指标 ................................................................................... 149

八、交易标的为股权的相关说明 ....................................................................................... 150

九、最近三年与交易、增资、改制相关评估或估值情况 ............................................... 151

十、标的公司下属企业构成情况 ....................................................................................... 152

十一、资产许可使用情况 ................................................................................................... 157

十二、债权债务转移情况 ................................................................................................... 157

十三、主营业务情况 ........................................................................................................... 158

十四、报告期内主要会计政策及相关会计处理 ............................................................... 178

第七节 发行股份情况 ............................................................................................. 187

一、购买资产拟发行股份情况 ........................................................................................... 187

二、募集配套资金拟发行股份的情况 ............................................................................... 191

第八节 交易标的评估 ............................................................................................. 200

一、交易标的评估情况 ....................................................................................................... 200

二、董事会对本次交易标的评估的合理性及定价的公允性的分析 ............................... 226

三、独立董事对本次交易评估事项的意见 ....................................................................... 231

第九节 本次交易主要合同 ..................................................................................... 233

一、发行股份购买资产协议主要内容 ............................................................................... 233

二、发行股份购买资产协议之补充协议主要内容 ........................................................... 236

三、发行股份购买资产协议之补充协议（二）主要内容 ....................... 238

四、业绩承诺和补偿协议主要内容 ................................................................................... 239

五、业绩承诺和补偿协议之补充协议主要内容 ............................... 243

六、股份认购协议主要内容 ............................................................................................... 243

七、股份认购协议之补充协议主要内容 ........................................................................... 246

八、股份认购协议之补充协议（二）主要内容 ............................... 246

第十节 本次交易的合规性分析 ............................................................................. 247

一、本次交易符合《重组管理办法》第十一条的规定 ................................................... 247

二、本次交易不适用《重组管理办法》第十三条的说明 ............................................... 252

三、本次交易符合《重组管理办法》第四十三条要求的说明 ....................................... 252

四、本次交易符合《重组管理办法》第四十四条及其适用意见要求的说明 ............... 254

五、不存在《上市公司证券发行注册管理办法》第十一条规定的情形 ....................... 255

六、本次交易的相关主体不存在《上市公司监管指引第7号——上市公司重大资产重组相关股票异常交易监管》第十二条规定的不得参与任何上市公司重大资产重组之情形 ... 255

七、独立财务顾问和法律顾问对本次交易是否符合《重组管理办法》发表的明确意见

...................................................................................................................................................... 256

第十一节 管理层讨论与分析 ................................................................................. 257

一、交易前上市公司财务状况和经营成果的讨论与分析 ............................................... 257

二、标的公司所在行业情况分析 ....................................................................................... 261

三、标的公司核心竞争力及行业地位分析 ....................................................................... 267

四、标的公司财务状况和盈利能力的分析 ....................................................................... 270

五、上市公司对拟购买资产的整合管控安排 ................................................................... 299

六、本次交易对上市公司持续经营能力、未来发展前景影响和上市公司当期每股收益等

财务指标和非财务指标影响的分析 ........................................................................................... 300

第十二节 财务会计信息 ......................................................................................... 314

一、标的公司最近三年简要财务报表 ............................................................................... 314

二、上市公司最近两年的简要备考合并财务报表 ........................................................... 318

第十三节 同业竞争与关联交易 ............................................................................. 323

一、标的公司报告期关联交易 ........................................................................................... 323

二、本次交易对关联交易的影响 ....................................................................................... 326

三、本次交易对同业竞争的影响 ....................................................................................... 334

第十四节 风险因素 ................................................................................................. 336

一、与本次交易相关的风险 ............................................................................................... 336

二、与交易标的相关的风险 ............................................................................................... 337

三、重组后上市公司相关风险 ........................................................................................... 339

四、其他风险 ....................................................................................................................... 339

第十五节 其他重要事项 ......................................................................................... 341

一、报告期内，标的公司股东及其关联方、资产所有人及其关联方对标的公司非经营性

资金占用情况 ............................................................................................................................... 341

二、本次交易完成后上市公司资金、资产占用及对外担保情况 ................................... 341

三、本次交易对上市公司负债结构的影响 ....................................................................... 341

四、上市公司最近12个月重大资产购买或出售情况 ..................................................... 341

五、本次交易对公司治理机制的影响 ............................................................................... 341

六、本次交易后公司的现金分红政策及相应安排、董事会对上述情况的说明 ........... 342

七、本次交易涉及的相关主体买卖上市公司股票的自查情况 ....................................... 343

八、本次重组对投资者权益保护的安排 ........................................................................... 343

九、上市公司股票停牌前股价波动未达到20%的说明 .................................................... 345

十、上市公司控股股东及其一致行动人对本次重组的原则性意见 ............................... 345

十一、上市公司的董事、监事、高级管理人员、控股股东及其一致行动人自本次重组复

牌之日起至实施完毕期间的股份减持计划 ............................................................................... 346

十二、关于本次重组相关主体是否存在依据《上市公司监管指引第7号——上市公司重大资产重组相关股票异常交易监管》第十二条不得参与上市公司重大资产重组情形的说明

...................................................................................................................................................... 346

第十六节 独立董事及相关中介意见 ..................................................................... 347

一、上市公司独立董事意见 ............................................................................................... 347

二、独立财务顾问意见 ....................................................................................................... 348

三、法律顾问意见 ............................................................................................................... 350

第十七节 本次交易相关证券服务机构及经办人员情况 ..................................... 352

一、独立财务顾问：兴业证券股份有限公司 ................................................................... 352

二、律师事务所：上海市锦天城律师事务所 ................................................................... 352

三、审计机构：立信会计师事务所（特殊普通合伙） ................................................... 352

四、备考审阅机构：立信会计师事务所（特殊普通合伙） ........................................... 352

五、资产评估机构：上海东洲资产评估有限公司 ........................................................... 353

第十八节