资产负债表比率是描述企业资产和负债之间关系的一种指标体系,包括流动比率、速动比率、负债资产比率等多个指标。在管理财务风险、评估企业财务状况及资产管理方面,资产负债表比率具有重要的应用价值。
流动比率:反映企业流动性的能力
流动比率=流动资产/流动负债,通常流动比率高于 2 的企业被认为财务状况比较稳健,也说明企业在偿还债务和日常经营中具有一定的弹性。
速动比率:强调企业应对突发事件的能力
速动比率=(流动资产-存货)/流动负债,此指标下流动资产不考虑存货,在企业出现突发情况下,通常速动比率高的企业能够迅速变现,应对现有债务情况。
负债资产比率:反映企业杠杆效应
负债资产比率=总负债/总资产,普遍认为负债资产比率不宜过高,通常在 0.4 左右最为合理。高比率可能会导致企业成为高杠杆企业,面对风险能力降低。
权益比率:展示企业融资和管理情况
权益比率=所有者权益/总资产,此指标反映企业融资能力和管理能力。较高的权益比率表明企业在融资方面具有较强的实力和管理水平,拥有更高的自主权。
销售净资产比率:考量资产的使用效率
销售净资产比率=净资产/营业收入,此指标涵盖了企业在实现营业收入过程中所使用的净资产。较高的比率通常意味着企业资源居用得高效。
应收账款周转率:反映企业资金周转情况
应收账款周转率= 一定期间营业收入/期初应收账款余额,此指标反映企业资金周转迅速度,反映出企业的资金使用效率和取得资金成本等。
存货周转率:测试企业生产经营能力
存货周转率=一定期间的成本/期初库存余额,此指标反映企业的生产和经营能力,反映出企业生产和库存资源的使用效率。
总资产周转率:衡量企业整体资产利用情况
总资产周转率= 一定期间营业收入/平均总资产,该指标可以全面衡量企业整体资产利用情况,是企业经营效率评价中十分重要的指标。
应收账款占销售比率:测试企业资金往来情况
应收账款占销售比率=期末应收账款/一定期间的销售收入,反映了客户对企业产品或服务的支付状况,可以作为衡量企业资金往来情况的指标。
股东权益比率:企业偿债和股东价值保护的关系
股东权益比率=股东权益/总资产,该指标可用于测试企业在资金周转、偿债以及股东价值保护等多方面的能力,对于进行企业风险评估有较大作用。